ROČNÁ SPRÁVA za rok 2002

Spoločnosť Slovenské energetické strojárne a.s. so sídlom v Tlmačoch, Továrenská 210, PSČ: 935 28, IČO: 31 411 690, zapísaná v Obchodnom registri Okresného súdu Nitra, oddiel Sa, vložka číslo 39/N, zverejňuje v súlade s § 130 zákona č. 566/2001 Z. z. o cenných papieroch a investičných službách ročnú správu za rok 2002.

ÚČTOVNÁ ZÁVIERKA, SPRÁVA O FINANČNEJ SITUÁCII.

1. Údaje z účtovnej závierky

SÚVAHA k k k

(v tis. Sk) 31. 12. 2000 31. 12. 2001 31. 12. 2002

Aktíva celkom 4 353 616 3 453 461 4 108 596

A. Pohľadávky za upísané vlastné imanie 0 0 0

B. Stále aktíva 1 339 005 1 258 729 1 165 112

B.I. Nehmotný investičný majetok 7 102 7 811 14 996

B.II. Hmotný investičný majetok 797 314 791 480 711 902

B.III. Finančné investície 534 589 459 438 438 214

B.III.1. Podielové cenné pap. a vklady v pod. v sk. 473 929 458 538 435 088

B.III.2.

B.III.3. Ostatné finančné investície 60 660 900 3 126

B.III.5.

C. Obežné aktíva 2 807 584 2 009 120 2 219 697

C.I. Zásoby 522 812 410 539 769 282

C.II. Dlhodobé pohľadávky 75 713 96 309 0

C.III. Krátkodobé pohľadávky 2 041 976 1 344 448 1 258 427

C.IV. Finančný majetok 167 083 157 824 191 988

D. Ostatné aktíva 207 027 185 612 723 787

Pasíva celkom 4 353 616 3 453 461 4 108 596

A. Vlastné imanie 1 160 091 370 024 443 343

A.I. Základné imanie 1 565 345 1 565 345 313 069

A.II. Kapitálové fondy 80 840 80 840 80 846

A.III. Fondy tvorené zo zisku 12 005 15 397 15 561

A.IV. +- Hospodársky výsledok minulých rokov -565 937 -509 910 -69 594

A.V. +- Hospodársky výsledok účtovného obdobia 67 838 -781 648 103 461

B. Cudzie zdroje 2 500 020 2 309 680 2 804 318

B.I.1. Zákonné rezervy 18 000 9 311 0

B.I.2. Ostatné rezervy 47 290 130 865 153 494

B.I.3.

B.II. Dlhodobé záväzky 300 000 60 000 0

B.III. Krátkodobé záväzky 1 585 288 1 377 332 2 106 349

B.IV. Bankové úvery a výpomoci 549 442 732 172 544 475

B.IV.1. Dlhodobé bankové úvery 179 766 179 766 221 381

B.IV.2. Krátkodobé bankové úvery a výpomoci 369 676 552 406 323 094

B.IV.3.

C. Ostatné pasíva 693 505 773 757 860 935

VÝKAZ ZISKOV A STRÁT k k k

(v tis. Sk) 31. 12. 2000 31. 12. 2001 31. 12. 2002

I. Tržba za predaj tovaru 0 0 0

A. Náklady vynaložené za predaný tovar 0 0 0

+ Obchodná marža 0 0 0

II. Výroba 2 884 719 3 298 255 3 277 045

II.1. Tržba za predaj vlastných výrobkov a služieb 2 827 837 3 359 374 3 093 127

II.2. Zmena stavu vnútropodn. zásob vlastnej výroby 54 977 -79 146 175 632

II.3. Aktivácia 1 905 18 027 8 286

B. Výrobná spotreba 2 364 898 2 898 043 2 417 094

+ Pridaná hodnota 519 821 400 212 859 951

C. Osobné náklady 204 551 177 878 463 580

D. Dane a poplatky 5 078 32 018 7 051

III.+VI. Iné prevádzkové výnosy 731 910 233 115 579 892

F.+I. Iné prevádzkové náklady 741 135 275 525 623 184

E. Odpisy nehmotného a hmot. investič. majetku 75 380 78 234 78 409

IV.+V. Zúčtovanie rezerv, opravných pol. a časového 57 433 86 168 284 902

rozlíšenia prevádzkových výnosov

G.+H. Tvorba rezerv, opravných položiek a časového 94 093 685 104 301 215

rozlíšenia prevádzkových nákladov

VII. Prevod prevádzkových výnosov (-) 0 0 0

J. Prevod prevádzkových nákladov (-) 0 0 0

Prevádzkový hospodársky výsledok 188 927 -529 264 251 306

VIII. až X.+ Finančné výnosy 101 658 119 991 159 963

XIII. + XIV.

K.+N.+O. Finančné náklady 200 747 208 079 283 410

XI. + XII. Zúčtovanie rezerv a oprav. pol. do fin. výnosov 8 649 25 718 33 221

L. + M. Tvorba rezerv a opravných pol. na fin. náklady 33 160 85 355 54 691

XV. Prevod finančných výnosov (-) 0 0 0

P. Prevod finančných nákladov (-) 0 0 0

Hospodársky výsledok z fin. operácií -123 600 -147 725 -144 917

R.1. Splatná daň z príjmov za bežnú činnosť 1 776 5 331 5 279

R.2. Odložená daň z príjmov za bežnú činnosť 1 086 56 592

Hospodársky výsledok za bežnú činnosť 62 465 -682 376 100 518

XVI. Mimoriadne výnosy 8 896 19 422 23 043

S. Mimoriadne náklady 3 374 118 694 20 097

T.1. Splatná daň z príjmov z mimoriadnej činnosti 149 0 3

T.2. Odložená daň z príjmov z mimoriadnej činnosti 0 0 0

Mimoriadny hospodársky výsledok 5 373 -99 272 2 943

Hospodársky výsledok za účtovné obdobie 67 838 -781 648 103 461

V rámci finančnej stabilizácie spoločnosti boli s jednotlivými financujúcimi bankami uzatvorené zmluvy o vysporiadaní záväzkov SES a.s. voči bankám, ktoré SES a.s. splnila v r. 2002, resp. plní v r. 2003 v dohodnutých termínoch.

V roku 2002 valné zhromaždenie rozhodlo o vysporiadaní straty minulých období vo výške 1 252 276 tis. Sk, znížením základného imania formou zníženia nominálnej ceny akcie na 200 Sk/ks. Týmto sa dostalo do súladu vlastné imanie spoločnosti so základným imaním.

Príčinou nárastu krátkodobých záväzkov je predovšetkým prijatie záloh na projekty realizované v tomto období.

Výrok audítora

Účtovné závierky za r. 2000, 2001 a 2002 boli posudzované audítorskou spoločnosťou BDR spol. s r.o. Banská Bystrica.

Správa nezávislého audítora za rok 2002 bola vydaná 28. februára 2003. Výrok audítora znie: „Podľa nášho názoru, účtovná závierka akciovej spoločnosti SLOVENSKÉ ENERGETICKÉ STROJÁRNE a.s. so sídlom v Tlmačoch, zostavená k 31. 12. 2002, vyjadruje vo všetkých významných súvislostiach verný obraz o majetku, záväzkoch, finančnej situácii spoločnosti a o výsledku hospodárenia za uvedený rok. Účtovná závierka je zostavená v súlade so zákonom č. 563/1991 Zb. o účtovníctve a s osobitnými predpismi vydanými Ministerstvom financií Slovenskej republiky.

Bez toho, aby sme podmienili náš výrok upozorňujeme, na článok 22 prílohy k účtovnej závierke, kde spoločnosť rozvádza spôsob reštrukturalizácie aktív a pasív.

2. Údaje z konsolidovanej účtovnej závierky

Metóda úplnej konsolidácie bola uplatnená v spoločnostiach s rozhodujúcim vplyvom, t. j. kde podiel SES a.s. na základnom imaní je vyšší ako 50 %.

Spoločnosti, kde podiel je vyšší ako 50 %, ale nie je 100 %, boli premietnuté do konsolidácie metódou úplnej konsolidácie, s následným znížením podielu iných spoločníkov vo všetkých položkách vlastného imania.

Spoločnosti, kde podiel na základnom imaní je 50 % a menší, vchádzajú do konsolidácie metódou uvedenia do ekvivalencie.

Spoločnosti zahrňované do konsolidovanej účtovnej závierky SES a.s.

Názov Sídlo ZI (tis. Sk) Podiel (%) IČO

1. SES Inspekt s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 200 100 31 438 491

2. MOBA Nová Baňa a.s. Nová Baňa, Železničný rad 29 176 800 100 36 030 554

3. SES Servis s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 200 100 31 428 053

4. SB Press s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 500 66 36 526 924

5. SES Real s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 10 100 100 34 100 733

6. SES Kredit s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 200 100 31 437 818

7. SES Energy a.s. Bratislava, Botanická 27 82 300 100 35 770 988

8. NOBLE a.s. Košice, Amurská 9 138 254 100 36 200 395

9. Lurgi SES s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 500 50 31 439 012

10. SES FKM s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 3 766 50 34 145 702

11. SES MONT s.r.o. Tlmače, Továrenská 210 67 343 100 31 428 398

12. SES Bohemia Engine a.s. Praha, Weilova 2 1 330 61 25 648 241

13. SES Polska s.r.o. Katowice, ul. 1. mája 11/13 657 100

14. SES Hungaria s.r.o. Tiszaujváros, Neumana J.U.3 530 90

15. SES Bohemia s.r.o. Brno, Zlínska 28 133 100 49 612 841

16. Energoprojekty a.s. Bratislava, Sabinovská 12 3 000 34 35 698 187

17. SES Energoprojekt s.r.o. Bratislava, Tomášikova 32 1632 51 37 701 951

18. SES Eesti s.r.o. Tallinn, Laki 24 119 100

19. DB Slovakia IF, a.s. Tlmače, Továrenská 210 1 000 34 106 871

Výrok audítora

Konsolidované účtovné závierky za r. 2000, 2001 a 2002 boli posudzované audítorskou spoločnosťou BDR spol. s r.o. Banská Bystrica.

Správa nezávislého audítora za rok 2001 bola vydaná 8. apríla 2003. Výrok audítora znie: „Podľa nášho názoru, konsolidovaná účtovná závierka poskytuje vo všetkých významných súvislostiach pravdivý obraz o majetku, záväzkoch, finančnej situácii a o výsledku hospodárenia skupiny spoločností SLOVENSKÉ ENERGETICKÉ STROJÁRNE a.s. k 31. 12. 2002. Konsolidovaná účtovná závierka je zostavená v súlade so zákonom o účtovníctve č. 563/1991 Zb a Opatrením MF SR, ktorým sa ustanovuje zostavenie konsolidovanej účtovnej závierky.“

KONSOLIDOVANÁ SÚVAHA k k k

( v tis. Sk ) 31. 12. 2000 31. 12. 2001 31. 12. 2002

AKTÍVA CELKOM 4 773 629 3 553 959 5 658 864

A. Pohľadávky za upísané vlastné imanie 12 000 0 0

B. Stále aktíva 1 312 088 1 211 925 1 119 074

B.I. Nehmotný investičný majetok 132 247 101 372 104 186

z toho: aktívny konsolidačný rozdiel (goodwill) 120 255 96 204 96 204

B.II. Hmotný investičný majetok 1 101 405 1 026 471 973 198

B.III. Nedokončené nehmotné a hmotné investície 8 883 44 710 11 421

B.IV. Poskytnuté preddavky na nehmotný a hmotný investič. majetok 6 750 18 027 6 467

Finančné investície 62 803 21 345 23 802

B.V. z toho: aktívny konsolidačný rozdiel 0 0 0

(pri prvej konsolid. kapitálu metódou uvedenie do ekvivalencie)

C. Obežné aktíva 3 127 841 2 109 205 3 696 533

C.I. Zásoby 884 590 520 790 794 426

C.II. Dlhodobé pohľadávky 77 812 100 146 4 255

C.III. Krátkodobé pohľadávky 1 946 368 1 297 164 2 663 503

C.IV. Finančný majetok 219 071 191 105 234 349

D. Ostatné aktíva - prechodné účty aktív 321 700 232 829 843 257

D.I. Časové rozlíšenie 316 077 189 742 836 755

D.II. Dohadné účty aktívne 5 623 43 087 6 502

PASÍVA CELKOM 4 773 629 3 553 959 5 658 864

A. Vlastné imanie 1 029 469 230 630 364 641

A.I. Základné imanie 1 565 345 1 565 345 313 069

A.II. Kapitálové fondy 82 341 81 815 81 815

A.III. Fondy zo zisku 12 699 16 676 17 344

A.IV. Hospodársky výsledok minulých rokov -725 128 -624 467 -179 592

A.V. Hospodársky výsledok bežného účtovného obdobia 93 536 -810 282 129 563

A.VI. Podiely iných spoločníkov 676 1 543 2 442

B. Cudzie zdroje 2 989 472 2 466 454 4 290 441

B.I. Rezervy 114 127 183 834 180 034

B.II. Dlhodobé záväzky 300 104 105 356 45 356

B.III. Krátkodobé záväzky 1 923 020 1 444 345 3 520 576

B.IV. Bankové úvery a výpomoci 652 221 732 919 544 475

C. Pasívny konsolidačný rozdiel 0 0 0

D. Ostatné pasíva - prechodné účty pasív 754 688 856 875 1 003 782

D.I. Časové rozlíšenie 652 933 695 776 934 339

D.II. Dohadné účty pasívne 101 755 161 099 69 443

KONSOLIDOVANÝ VÝKAZ ZISKOV A STRÁT k k k

( v tis. Sk ) 31. 12. 2000 31. 12. 2001 31. 12. 2002

I. Tržby za predaj tovaru 5 129 8 121 8 018

A. Náklady vynaložené na predaný tovar 4 560 8 068 8 372

+ Obchodná marža 569 53 -354

II. Výroba 3 931 260 3 808 274 3 359 289

II.1. Tržba za predaj vlastných výrobkov a služieb 3 785 318 3 861 588 3 180 199

II.2. Zmena stavu vnútropodnikových zásob vlastnej výroby 133 490 -79 895 169 212

II.3 Aktivácia 12 452 26 581 9 878

B. Výrobná spotreba 2 663 515 2 863 313 2 249 092

B.1. Spotreba materiálu a energie 806 211 688 526 718 358

B.2. Služby 1 857 304 2 174 787 1 530 734

+ Pridaná hodnota 1 268 314 945 014 1 109 843

C. Osobné náklady 824 489 678 058 654 799

D. Dane a poplatky 12 606 36 591 11 010

III. Ostatné prevádzkové výnosy 755 152 290 385 669 793

E. Ostatné prevádzkové náklady 778 899 346 010 720 102

F. Odpisy nehmotného a hmotného investičného majetku 111 468 105 022 102 735

IV. Zúčtovanie rezerv a časového rozlíšenia prevádzkových výnosov 28 326 40 728 63 079

G. Tvorba rezerv a časového rozlíšenia prevádzkových nákladov 83 905 133 452 51 453

V. Zúčtovanie opravných položiek do prevádzkových výnosov 40 760 56 113 248 346

H. Tvorba opravných položiek do prevádzkových nákladov 37 624 579 319 272 222

VI. Prevod prevádzkových výnosov (-) 0 0 0

I. Prevod prevádzkových nákladov (-) 0 0 0

Prevádzkový hospodársky výsledok 243 561 -546 212 278 740

VII. Finančné výnosy 113 182 124 181 175 306

J. Finančné náklady 246 232 223 704 319 193

VIII. Zúčtovanie rezerv do finančných výnosov 14 093 27 124 13 504

K. Tvorba rezerv na finančné náklady 36 190 10 393 22 605

IX. Zúčtovanie opravných položiek do finančných výnosov 0 0 23 756

L. Tvorba opravných položiek do finančných nákladov 7 470 83 401 34 715

X. Prevod finančných výnosov (-) 0 0 0

M. Prevod finančných nákladov (-) 0 0 0

Hospodársky výsledok z finančných operácií -162 617 -166 193 -163 947

N.1. Splatná daň z príjmov za bežnú činnosť 15 899 11 594 9 441

N.2. Odložená daň z príjmov za bežnú činnosť 1 045 211 788

Daň z príjmov za bežnú činnosť 16 944 11 805 10 229

Hospodársky výsledok za bežnú činnosť 64 000 -724 210 104 564

XI. Mimoriadne výnosy 17 246 28 148 25 857

O. Mimoriadne náklady 7 005 126 968 22 711

P.1. Splatná daň z príjmov z mimoriadnej činnosti 2 098 -180 3

P.2. Odložená daň z príjmov z mimoriadnej činnosti 0 0 0

Mimoriadny hospodársky výsledok 8 935 -98 640 3 143

R. Prevod podielu na hospodárskom výsledku spoločníkov -792 0 0

Hospodársky výsledok za účtovné obdobie 73 727 -822 850 107 707

Konsolidačné operácie upravujúce hospodársky výsledok 19 809 12 568 21 856

Konsolidovaný hospodársky výsledok za účtovné obdobie 93 536 -810 282 129 563

z toho: hosp. výsledok pripadajúci na podiely iných spoločníkov 0 0 0

3. Stav úverov k 31. 12. 2002

Druh úveru Banka Stav úveru v tis. Sk Splatnosť

Krátkodobý úver EXIMBANKA 197 350 31. 10. 2003

Krátkodobý úver ISTROBANKA 5 466 20. 1. 2003

Krátkodobý úver SLSP Levice 115 000 31. 12. 2003

Strednodobý úver Hewlett Packard 2 353 8. 9. 2004

Strednodobý úver Hewlett Packard 2 925 1. 4. 2003

Dlhodobý úver na OP KB Bratislava 221 381 30. 6. 1999

SPOLU 544 475

4. Údaje o vydaných cenných papieroch.

Kmeňové akcie emitenta boli vydané v dematerializovanej zaknihovanej podobe v menovitej hodnote 200 Sk v počte 1 565 345 akcií na doručiteľa, ISIN: CS0005063056.

Zloženie štatutárnych a dozorných orgánov spoločnosti

Predstavenstvo Dozorná rada

Ing. Pavol Bobok predseda Ing. Viliam Ondrašík predseda

Ing. Vladimír Haško, CSc. člen JUDr. Jaroslav Valentíni člen

Ing. Štefan Ižold člen Pavol Boháč člen

Ing. Ján Kukučka člen

JUDr. Jaromír Trunda člen

RNDr. Peter Vesel člen

Ing. Juraj Rečka člen

Pohľadávky a záväzky Akcionári vlastniaci viac ako 5 % ZI

pohľadávky spolu (netto): 1 258 427 tis. Sk RAWIN a.s. 29,59 %

z toho po lehote splatnosti 685 289 tis. Sk DEVÍN BANKA a.s. 15,01 %

záväzky spolu: 2 106 349 tis. Sk KESEK spol. s r.o. 14,87 %

z toho po lehote splatnosti 763 198 tis. Sk PECOTIN Investments Limited 10,71 %

ÚDAJE O ROZDELENÍ ZISKU

Rozdelenie zisku (v tis. Sk) r. 2000 r. 2001 r. 2002 - návrh

Hospodársky výsledok po zdanení 67 838 -781 648 103 461

Prídel do rezervného fondu (5 %) 3 392 - 5 173

Úhrada straty z minulých rokov 64 446 - 69 594

Presun do nasledujúcich rokov - -781 648 28 694

INFORMÁCIA O OČAKÁVANEJ HOSPODÁRSKEJ A FINANČNEJ SITUÁCII V r. 2003

V roku 2003 bude pokračovať spoločnosť v organizačnej, procesnej a vo finančnej reštrukturalizácii spoločnosti. Cieľom je oddeliť činnosti nesúvisiace s hlavným podnikateľským zámerom SES a.s., odstrániť duplicitné činnosti, znížiť náklady, ozdraviť bilanciu a zaistiť finančnú rovnováhu spoločnosti.

V roku 2003 podnikateľský plán spoločnosti SES a.s. predpokladá dosiahnuť tržby v hodnote 5 754 mil. Sk a vytvoriť zisk pred zdanením vo výške 242 mil. Sk. Podiel exportu na produkcii SES a.s. dosiahne približne 95 %.